Tőzsde elemzés – Deviza, forex, arany, olaj – 2014.03.20

A dollár megőrizte a hét hónap alatti legnagyobb erősödését devizapárjaival szemben, miután a Federal Reserve politikáinak megalkotói jelezték, hogy a kamatlábak emelésére hamarabb és gyorsabb ütemben kerülhet sor. Yellen elmondta, hogy a Fed körülbelül hat hónappal azután kezdi emelni a kamatlábakat, miután jelenlegi eszközvásárlási programja véget ér. 

IronFX napi elemzés:

  • A dollár megőrizte a hét hónap alatti legnagyobb erősödését devizapárjaival szemben, miután a Federal Reserve politikáinak megalkotói jelezték, hogy a kamatlábak emelésére hamarabb és gyorsabb ütemben kerülhet sor. Yellen elmondta, hogy a Fed körülbelül hat hónappal azután kezdi emelni a kamatlábakat, miután jelenlegi eszközvásárlási programja véget ér. A központi bank hivatalnokainak becslése szerint a jegybanki alapkamatláb a tervek szerint 2015 végén 1%, egy évvel később pedig 2,25 százalék lesz. A politikai döntéshozók a havi kötvényvásárlást 10 milliárd $-ral 55 milliárd $-ra csökkentették. A Fed figyelmen kívül hagyta a 6,5%-os munkanélküliségi küszöbértéket, amikor döntést hozott a Fed Alapok kamatlábával kapcsolatos emelés idejéről, és elhangzott, hogy az adatok szélesebb körét veszik figyelembe.
  • Az új-zélandi dollár gyengült, miután az adatok lassulást jeleztek az ország negyedik negyedéves gazdasági növekedésében; a július-szeptember időszakban korrigáltan 1,2% volt, a negyedik negyedévben pedig 0,9%-ra lassult.
  • Az Egyesült Királyság munkanélküliségi rátája változatlanul 7,2% maradt januárban, miközben az újonnan regisztrált munkanélküliek állománya a vártnál jobban csökkent februárban. Ezzel egy időben a Bank of England közzétette a március 5-én és 6-án tartott értekezletének jegyzőkönyvét. A döntéshozók elmondták, hogy az angol font felértékelődése lefelé ható nyomást gyakorol az inflációra, és további erősödés veszélye áll fenn, amint javul a gazdasági helyzet. A nap folyamán a pénzügyminiszter, George Osborne beszámolt a költségvetésről a Képviselőház előtt. Elmondása szerint a gazdaság helyreállása folytatódik, és a javulás üteme felülmúlja az előrejelzéseket. Azt is hozzátette, hogy az Office for Budget Responsibility (OBR, azaz Költségvetési Felelősség Hivatala) felfelé korrigálta a gazdasági növekedéssel kapcsolatos előrejelzéseit.
  • A Kínai Nemzeti Bank dolláronként 6,146-ra csökkentette referencia-kamatlábát (ez november 6. óra a legalacsonyabb szint), és a jüan már ötödik napja gyengült.
  • A Brent nyersolaj ára csütörtökön, az USA-beli Federal Reserve értekezlet után emelkedett. Ezenkívül a geopolitikai feszültségek is támogatták az árakat.
  • A West Texas Intermediate a legmagasabb szintre került, miután az USA kormányának adataiból kiderült, hogy a készletek már hetedik hete csökkentek, a referencia nyersolaj-kontraktusok teljesítésekor. Ázsiában a nyersolaj ára változatlan volt az éjszaka folyamán történő erősödés után.
  • Az arany ára tovább csökkent Ázsiában a csütörtöki napon, a Federal Reserve bejelentése után.
  • Csütörtökön a Svájci Nemzeti Bank ülésezik a kamatlábakról való döntéshozatal érdekében; gyakorlatilag nem kérdéses, hogy változatlanul hagyja a kamatlábakat, az EUR/CHF alsó küszöbérték pedig továbbra is 1,20 marad.
  • Az USA-ban az újonnan regisztrált munkanélküliek állománya (a március 15-én befejeződött hétre) az előrejelzés szerint 322 ezer (az előző heti 315 ezer). Ezáltal a négyhetes mozgóátlag valamelyest, 330,5 ezerről 328 ezerre csökkenne. A philadelphiai Fed márciusi üzleti aktivitási indexe az előrejelzés szerint -6,3-ról 3,2-re emelkedett, míg az USA Konferenciatanácsának vezetői indexe az előrejelzés szerint februárban havi szinten +0,3%-ra lassult a januári, havi szinten +0,2%-ról. A meglévő lakások értékesítése azonos hónapra vonatkozóan várhatóan havi szinten 0,4%-kal csökkent, miután januárban havi szinten 5,1%-kal esett.
  • A csütörtöki napirenden három személy tart beszédet. A Japán Nemzeti Bank kormányzója, Haruhiko Kuroda, az EKB Igazgatótanácsának tagja, Sabine Lautenschlaeger és a BoE monetáris politikai bizottságának tagja, Martin Weale beszélnek.

 

EUR/USD

EURUSD_20Mar2014

  • Az EUR/USD pár szerdán összeomlott, miután a Federal Reserve politikai döntéshozói jelezték, hogy valószínűleg a jövő év közepéig emelik a kamatlábakat. A pár egymás után két támaszszinti korlátot tört át, de a csökkenést megállította a növekvő tartomány alsó határa és az 1,3810-es (T1) támaszszint. Az ezen tartomány közelében való visszapattanás – amelyet az 1,3850-es (E1) ellenállásszint felfelé való áttörése követ – az árfolyamot a növekvő tartományon belül tartja, és ismét megcélozhatja az 1,3965-ös (E3) maximum szintet. Másrészt a tartomány alsó határának és az 1,3810-es (T1) támaszszint egyértelmű, lefelé történő áttörése lehet annak első jele, hogy a rövid távú növekvő trend véget ért. Az MACD mutatószám negatív jelzést kapott, ami megerősíti az ár mozgásának medve jellegű momentumát.
  • Támaszszint: 1,3810 (T1), 1,3770 (T2), 1,3715 (T3).
  • Ellenállásszint: 1,3850 (E1), 1,3893 (E2), 1,3965 (E3).

EUR/JPY

EURJPY_20Mar2014

  • Az EUR/JPY párt továbbra is támogatta a 200 periódusú mozgóátlag és a kék növekvő trendvonal. A 142,35-ös (E1) ellenállásszint felfelé történő áttörése megerősítené a visszapattanást, és hosszabbításokat indíthat el a következő akadály felé (143,80 – E2). A csökkenést tekintve a kék trendvonal és a 141,00 (T1) támaszszint lefelé történő áttörése előkészítheti az utat a 139,15-ös (T2) sáv felé. Az MACD – bár medve jellegű tartományban van – felfelé áttért indító vonalán, ami megerősíti, hogy a medvék egyelőre képtelenek lefelé irányítani a küzdelmet.
  • Támaszszint: 141,00 (T1), 139,15 (T2), 137,55 (T3).
  • Ellenállásszint: 142,35 (E1), 143,80 (E2), 145,15 (E3).

GBP/USD

GBPUSD_20Mar2014

  • A GBP/USD pár is csökkent az FOMC döntése után. A pár lefelé áttörte az 1,6600-os korlátot, majd elérte az 1,6520-as (T1) támaszszintet, amely a hosszabb távú növekvő trendvonal közelében van. A kilátás vegyesnek tűnik, mivel az ár rövid távú csökkenő útvonalat követ, de hosszabb távon továbbra is támogatja a hosszabb távú trendvonal. Fenntartanám semleges nézetemet addig, amíg további jelzést nem kapunk a következő irányról. Az MACD mutatószám – amely már medve jellegű tartományban van – lefelé áttért indító vonalán, ami megerősíti az ár mozgásának erősödő, medve jellegű momentumát.
  • Támaszszint: 1,6520 (T1), 1,6465 (T2), 1,6380 (T3).
  • Ellenállásszint: 1,6600 (E1), 1,6700 (E2), 1,6760 (E3).

Arany

XAUUSD_20Mar2014

  • Az arany az 1354-es szint alá csökkent, és tovább csökkent az 1332-es (T1) szintig és a 200 periódusú mozgóátlagig. Ezen szint lefelé történő áttörése rövid távú visszafordulást jelezhet, és nagyobb, medve jellegű következményekkel járhat. Mindazonáltal – mivel az RSI kilépett túladott tartományából és felfelé mutat – nem zárható ki egy növekvő hullám, amely ezúttal talán ellenállásszintként teszteli az 1354-es (E1) szintet.
  • Támaszszint: 1332 (T1), 1310 (T2), 1290 (T3).
  • Ellenállásszint: 1354 (E1), 1392 (E2), 1415 (E3).

Olaj

CLJ4_20Mar2014

  • A WTI továbbra is emelkedett, és elérte a 100,75-ös (E1) ellenállásszintet. Ezen akadály egyértelmű, felfelé való áttörése megerősíti, hogy a március 3. és 18. közötti csökkenés csupán az előző növekvő trend 50%-os visszatérése volt, és bika jellegű hosszabbításokat indíthat el a következő ellenállásszint felé (103,00 – E2). Az ár megerősítette a pozitív divergenciát a momentum mutatószámok és az ár mozgása között, miközben az MACD pozitív tartományba került, ami jelzi az ár mozgásának pozitív momentumát.
  • Támaszszint: 98,00 (T1), 96,50 (T2), 95,00 (T3).
  • Ellenállásszint: 100,75 (E1), 103,00 (E2), 105,00 (E3).

 

Scroll To Top