A sovány piac nem feltétlenül csendes piac – ellenkezőleg: az árfolyamok szokatlanul volatilisek voltak tegnap, ami részben USA-beli Hálaadás ünnepének tudható be. Ennek eredményeképpen a dollár teljesítménye tegnap szokatlanul széles tartományban mozgott: az új-zélandi dollárral szemben +0,95%, a svéd koronához képest pedig -0,50% volt.

IronFX napi elemzés:

• A „sovány” piac nem feltétlenül csendes piac:   A „sovány” piac nem feltétlenül csendes piac – ellenkezőleg: az árfolyamok szokatlanul volatilisek voltak tegnap, ami részben USA-beli Hálaadás ünnepének tudható be. Ennek eredményeképpen a dollár teljesítménye tegnap szokatlanul széles tartományban mozgott: az új-zélandi dollárral szemben +0,95%, a svéd koronához képest pedig -0,50% volt. Erősödött a CAD, a JPY és az AUD devizákkal szemben, ám gyengült az EUR, a CHF, a GBP és a NOK devizákhoz képest. Az árudevizák tovább gyengültek az árukkal együtt. Különösen az új-zélandi dollár teljesítménye okozott fejtörést, miután Új-Zéland üzleti bizalmi indexe 15 éves legmagasabb szintje közelébe emelkedett, és a pénzpiacokon kb. 40%-ra nőtt annak valószínűsége, hogy januárban kamatlábemelésre kerül sor. Látszólag visszahúzza az ausztrál dollár gyengesége. Ehhez hasonlóan meglepő a svéd korona erős rallyja azután, miután közzétették az októberi, a vártnál kedvezőtlenebb viszonteladói értékesítési adatot. Ez a ma közzéteendő kedvező, 3. negyedéves GDP-vel kapcsolatos várakozásként történhetett; a piaci várakozás szerint negyedéves szinten +0,5%, ami fordulatot jelent a 2. negyedév negyedéves szinten -0,2%-os adatához képest. A GBP erősödött, miután a Bank of England meglepte a piacokat azon nyilatkozatával, hogy befejezi a Finanszírozási és Kölcsönzési Terv keretében a bankok számára nyújtott, jelzáloggal kapcsolatos ösztönző programját annak érdekében, hogy lassítsa az Egyesült Királyság lakásárainak emelkedését. Az EUR/JPY továbbra is emelkedik; a Japánból érkező, szokásos hóvégi adatáradat nem befolyásolta a piacot, bár a mag infláció (az élelmiszerek és az energiahordozók kivételével) az elmúlt öt év során először nulla fölé emelkedett, ami jelezheti, hogy a BoJ kezd sikeres lenni az infláció megteremtésében.

 

• Az Egyesült Királyság lakásáraival kapcsolatban az európai reggel az Egyesült Királyság Nationwide lakásárindexével indul, amely várhatóan havi szinten 0,6%-kal emelkedik novemberben, ami lassulás az októberi +1,0%-hoz képest. Az Egyesült Királyság októberi jóváhagyott jelzálogkölcsön-igénylései a becslés szerint 66,7 ezerről 68,5 ezerre emelkedett.

 

• A nap kulcsfontosságú mutatószáma az eurozóna novemberi előzetes inflációs adata. Az EKB novemberi értekezletén bekövetkező, meglepetésszerű kamatlábcsökkentés kiváltó oka a múlt hónapban az inflációban történt hirtelen csökkenés volt. A piac kis mértékű fordulatra számít az előzetes fogyasztói árindexben (az októberi éves szinten 0,7%-ról +0,8%-ra). Az előzetes mag ráta az előrejelzés szerint valamelyest gyorsult (éves szinten 0,8%-ról 0,9%-ra). A német infláció csütörtökön közzétett, a vártnál nagyobb mértékű, éves szinten +1,2%-ról +1,6%-ra történő gyorsulása után minden más komoly meglepetésként hathat. A magasabb eurozónabeli infláció valamelyest enyhíti az EKB-ra a kamatlábak csökkentése miatt nehezedő nyomást, ezért valószínűleg támogatja az EUR/USD párt. Máshol Európában: a német októberi viszonteladói értékesítés várhatóan havi szinten 0,5%-kal emelkedett, ami fordulatot jelent a szeptemberi korrigált -0,6%-hoz képest. Ez is támogathatja az EUR/USD párt. Eközben az eurozóna munkanélküliségi rátája várhatóan 12,2% maradt októberben.

 

• Kanada közzéteszi szeptemberi GDP adatait. Az előrejelzések szerint havi szinten várhatóan 0,2%-os növekedés következett be, ami lassulást jelent az augusztusi +0,3%-hoz képest. Másrészt a ráta éves szinten várhatóan 2,0%-ról 2,1%-ra emelkedik.

 

• Ma csak egyetlen személy tart beszédet. Az EKB hivatalnoka, Mersch egy konferencián kulcsfontosságú gondolatait osztja meg a pénzügyi piaci politikáról.

 

A Piac

EUR/USD

• Az EUR/USD emelkedett, és rallyzott a rövid távú kék trendvonalán. Az európai kereskedés kezdetén a pár az 1,3662-es (E1) ellenállásszint felé tart. A trend növekvő trend marad, amint azt a kék trendvonal és a mozgóátlagok bika jellegű áttérése jelzi. A napi grafikonon a 14 napos MACD mutatószám az indító vonal felett van, és sikeresen belépett a bika jellegű tartományba, megerősítve a pár pozitív kilátásait.

 

• Támaszszint: 1,3578 (T1), 1,3500 (T2), 1,3414 (T3).
• Ellenállásszint: 1,3662 (E1), 1,3731 (E2), 1,3820 (E3).

 

USD/JPY

• Az USD/JPY emelkedett, és elérte az október 17. és 25. közötti csökkenő hullám 261,8%-os Fibonacci hosszabbítási szintjét. Az irány növekvő marad, mivel az árfolyam a növekvő trendvonal és mindkét mozgóátlag felett van. Azonban az RSI készen áll a túlvásárolt tartományból való kilépésre, ezért várhatóan visszatérésre kerül sor a 101,90-es (T1) támaszszintbeli korlát felé, mielőtt a bikák ismét felülkerekednek. A napi és heti grafikonon még folyamatban van a következő mozgás a szimmetrikus háromszög befejeződésekor.

 

• Támaszszint: 101,90 (T1), 101,12 (T2), 100,27 (T3).
• Ellenállásszint: 103,60 (E1), 105,24 (E2), 106,85 (E3).

 

EUR/GBP

• Az EUR/GBP tegnap csökkent, és elérte a 0,8316-os (T1) támaszszintet. A pár jelenleg teszteli ezt a korlátot, és az egyértelmű lefelé történő áttörés nagyobb medve jellegű következményekkel járhat. Ha bekövetkezik az áttörés, hosszabbításra számíthatunk a november 7. és 13. közötti növekvő hullám 161,8%-os Fibonacci hosszabbítási szintje felé. A rövid távú trend csökkenő trendben marad, mivel az ár alacsonyabb maximum szinteket és alacsonyabb minimum szinteket ér el a kék csökkenő tartományon belül, és az 50 periódusú mozgóátlag a 200 periódusú mozgóátlag alatt helyezkedik el.

 

• Támaszszint: 0,8316 (T1), 0,8263 (T2), 0,8221 (T3).
• Ellenállásszint: 0,8385 (E1), 0,8413 (E2), 0,8462 (E3).

 

Olaj

• A WTI a tegnapi záró árfolyammal azonos szinten volt. Mivel azonban a medvék sikeresen legyőzték a 93,14-es (E1) erős akadályt szerdán, várhatóan visszaszerzik momentumukat, és a csatát a 91,20-as (T1) támaszszintre irányítják. A WTI jelenleg a hosszabb távú csökkenő tartományban van, miközben szeptember 23. óta érvényben marad a mozgóátlagok medve jellegű áttérése.

 

• Támaszszint: 91,20 (T1), 87,85 (T2), 84,00 (T3).
• Ellenállásszint: 93,14 (E1), 95,36 (E2), 98,81 (E3).

 

Arany

• Az arany valamelyest emelkedett, hogy ismét tesztelje a csökkenő tartomány felső határát. Amíg a nemesfém a tartományon belül van, a rövid távú irány továbbra is csökkenő trend. A napi grafikonon az ár valamelyest a lehetséges fej-váll csúcsos alakzat nyakvonala felett van, ahol a lefelé történő áttörés nagyobb, medve jellegű következményekkel járna.

 

• Támaszszint: 1227 (T1), 1211 (T2), 1177 (T3).
• Ellenállásszint: 1251 (E1), 1269 (E2), 1290 (E3).

(Forrás: IronFX)